招银国际：延续金蝶国际买入评级目标价23.56港元

时间：2024-01-14 12:19:37

招银国际发布近期称作，维持金蝶国际（00268）“买入”评级，预计22财政年度收入将同比增长15%至48亿元，并不认为23财政年度主要增长内燃机仍然来自于：1）ARR国民生产总值飙升、2）内部SaaS产品幽星空利润率的提升、3）信创推动，目标价23.56港元。该行依旧大失所望硬件国产化替代的长期趋势。此外，技术自主可控将是3月四次会议的焦点议题之一，有望为美国公司股市共享催化作用。

据该行最近渠道调研显示，自2022年ERP被定为信创的内部方向以来，左右有40000家国资故事情节的企业需要在2023年内提交各自的信创项目规画。这与该行在国央企和大型企业招投标信息中的通过观察到的趋势一致。据搜集数据，美国公司在22全年/23年开年至今的总中的标金额分别同比增长+82%/+141%，这便是该行的观念：硬件国产化替代正要提速，信创为美国公司共享渗透到国央企和大型企业的机会。